驚愕！投資信託の隠されたコストが明らかに – あなたの資産を食い潰す見えない罠を暴露！

投資信託の購入で見過ごされがちな隠れコストは、予想外に大きな費用になることがあります。

これらは、表面上は目立たないものの、積み重なると投資の収益性に大きな影響を与える可能性があります。

今回は投資信託の隠れコストの見つけ方を書きたいと思います。

「隠れコスト」は実際に運用した後に確定するコスト

投資信託を選ぶ際には、信託報酬などの運用コストを比較して、できるだけコストが低い商品を選択すると思います。

投資信託の主なコストは下記の３つになります。

これら3つのコストは事前に決まっており、重要事項を説明する「目論見書」に記載されています。また証券会社等の投資信託銘柄情報などにも記載されています。

実は、事前に決まっているこの３つのコストの他に、実際に運用した後に事後報告される「隠れコスト」があるのです。

隠れコストは目論見書を見なければわからないため、見逃しがちなコストです。しかし、投資信託を持っていると毎年かかるコストなのでチェックすることは必須です。

運用報告書には「その他の費用・手数料」という項目があり、下記のような内訳が記載されています。

＜その他の費用・手数料　例＞
・監査法人に支払われるファンドの監査費用
・有価証券等の売買時に取引した証券会社等に支払われる手数料
・有価証券等を海外で保管する場合、海外の保管機関に支払われる費用　など

これらのコストは、実際に運用をしないと確定しないコストのため、「目論見書」には記載がありません。

記載されている「運用報告書」を確認する必要があります。

隠れコストは運用報告書で確認する

ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ 全世界株式（オール・カントリー）を例に、交付目論見書と運用報告書のそれぞれに記載されているコストの内容を確認してみましょう。

目論見書だけを見ると信託報酬の約0.113％が運用中にかかるコストだと思ってしまいます。

しかし、運用報告書に記載されている費用を見ると、信託報酬の他に売買委託手数料、有価証券取引税、その他費用が記載されています。

なので実際のコストとして0.166％が運用にかかっていたことが分かります。

その差の0.053％が「隠れコスト」なのです。

この「隠れコスト」が少額であれば、それほど運用に影響はないかもしれません。

しかし、投資信託によっては隠れコストが高いものもあり、信託報酬だけで判断をしてしまうと、実は思っていた以上に運用コストがかかっていたということもあるのです。

長期に運用すればするほど、運用中に継続的にかかってくるコストの影響は大きくなります。

投資信託を選択する際には、目論見書だけではなく、運用報告書にも目を通し、これまでの実質コストの負担も確認しましょう。

４.まとめ

来年から始まる新NISAを前に、運用各社は信託報酬の引下げを加速し、年率0.1%を下回る水準も珍しくありませんが、信託報酬以外のコストが隠れている場合もあります。

コストの安いファンドが、必ずしも良いファンドとは限りませんが、運用報告書などで調べたうえで、リターンやリスクも考慮して、選んでみてはいかがでしょうか。

↓良ければ応援クリックお願いします！